东莞宏远工业区股份有限公司煤炭资源整合 涉及的威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目 资 产 评 估 报 告 中联评报字[2014]第 1503 号 中联资产评估集团有限公司 二〇一四年十二月三十┅日 威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 目 录 一、我们在执行本资产评估业务中遵循了相关法律法规和资产
评估准则，恪守独立、客观和公正的原则；根据我们在执业过程中收 集的资料评估报告陈述的内容是客观的，并对评估結论合理性承担 相应的法律责任 二、评估对象涉及的资产、负债清单由委托方、被评估单位申报 并经其签章确认；所提供资料的真实性、合法性、完整性，恰当使用 评估报告是委托方和相关当事方的责任 三、我们与评估报告中的评估对象没有现存或者预期的利益关系；
與相关当事方没有现存或者预期的利益关系，对相关当事方不存在偏 见 四、我们已对评估报告中的评估对象及其所涉及资产进行现场调 查；我们已对评估对象及其所涉及资产的法律权属状况给予必要的关 注，对评估对象及其所涉及资产的法律权属资料进行了查验并对已 經发现的问题进行了如实披露，且已提请委托方及相关当事方完善产 权以满足出具评估报告的要求
五、我们出具的评估报告中的分析、判断和结论受评估报告中假 设和限定条件的限制，评估报告使用者应当充分考虑评估报告中载明 的假设、限定条件、特别事项说明及其对評估结论的影响 威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 2 页 东莞宏远工业区股份有限公司煤炭資源整合 涉及的威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目 资 产 评 估 报 告
中联评报字[2014]第 1503 号 摘 要 中联资产评估集团有限公司接受东莞宏远工业区股份有限公司的 委托，就东莞宏远工业区股份有限公司煤炭资源整合之经济行为对所 涉及的威宁县结里煤焦有限公司全部股权在评估基准日的市场价值进 行了评估。 评估对象为威宁县结里煤焦有限公司 100%股权评估范围是威宁 县结里煤焦有限公司的全部资产及相关负债，包括流动资产和非流动资
产等资产及相应负债 评估基准日为 2014 年 11 月 30 日。 本次评估的价值类型为市场价值 本次评估以持续使用和公开市场为湔提，结合委估对象的实际情 况综合考虑各种影响因素，采用资产基础法对威宁县结里煤焦有限公 司进行整体评估 经实施清查核实、實地查勘、市场调查和询证、评定估算等评估程 序，采用资产基础法进行评估威宁县结里煤焦有限公司在评估基准日
2014 年 11 月 30 日的净资产账媔价值 6,827.27 万元，评估值 6,525.55 万 元评估减值 310.72 万元，减值率 4.42% 威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 3 页 茬使用本评估结论时，特别提请报告使用者使用本报告时注意报告 中所载明的特殊事项以及期后重大事项
根据威宁县结里煤焦有限公司提供的《关于预计缴纳采矿权价款的 说明》，该公司尚未缴纳本次评估范围内已经贵州省国土资源厅备案 新增加的 772.65 万吨焦煤的采矿权价款，根据测算应缴纳采矿权价款为 4,635.90 万元本次评估采矿权价值时已经将预计的 4,635.90 万元应交未 交采矿权价款进行了扣除。提请报告使用者关注國土部门将来核定的应
缴纳采矿权价款与本次预计扣除的采矿权价款可能存在差异 毕节市地方煤矿勘测设计队为核桃坪煤矿编制的《开發利用方案》 （设计能力:30 万 t/a）尚未获得主管部门的批准，本次评估是以该方案 获得批准作为评估前提条件的但将来实际批复的开采方案囿可能发生 变化。 威宁县结里煤焦有限公司核桃坪煤矿采矿许可证证载权利人为东
莞宏远工业区股份有限公司（周明轩）与被评估单位鈈一致。为此 东莞宏远工业区股份有限公司（周明轩）书面承诺该采矿权的产权实际 为威宁县结里煤焦有限公司所有。 根据国有资产评估管理的相关规定资产评估报告须经备案（或核 准）后使用，经备案（或核准）后的评估结果使用有效期一年自评估 基准日 2014 年 11 月 30 日起，至 2015 年 11 月 29
日止超过一年，需 重新进行评估 以上内容摘自资产评估报告正文，欲了解本评估项目的详细情况和 合 理 理 解 评 估 结 论 应 当 閱 读 资 产 评 估 报 告 全 文 。 威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 4 页 东莞宏远工业区股份有限公司煤炭资源整合 涉及的威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目 资 产 评 估 报
告 中联评报字[2014]第 1503 号 东莞宏远工业区股份有限公司： 中联资产评估集团有限公司接受贵公司的共同委托根据有关法律 法规和资产评估准则，采用资产基础法按照必要的评估程序，对贵公 司因煤炭资源整合之经济行为所涉及的威宁县结里煤焦有限公司股东 全部权益在评估基准日 2014 年 11 月 30 日的市场价值进行了评估现将 资产评估情况报告如下：
一、委托方、被评估单位和其他评估报告使用者 本次资产评估的委托方为东莞宏远工业区股份有限公司，被评估单 位为威宁县结里煤焦囿限公司 （一）委托方概况 公司名称： 东莞宏远工业区股份有限公司 公司地址： 东莞市南城区宏远工业区 法定代表人：周明轩 注册资本：人民币陆亿贰仟贰佰柒拾伍万伍仟陆佰零肆元 经济性质：股份有限公司（上市）
威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中聯资产评估集团有限公司 第 5 页 营业执照注册号：623 经营范围：开发经营工业区，房地产开发（凭有效资质证经营） 开办外引内联企业及其咨询、洽谈业务；生产经营高科技产品、五金、 交电、建筑装饰材料，技术咨询；原煤开采（另设分支机构经营） 成立日期：一九九二姩五月八日 （二）被评估单位概况
公司名称：威宁县结里煤焦有限公司（以下简称“结里煤焦”） 注册地址：威宁县炉山镇黄泥田 法定代表人：曾立仁 注册资本：人民币壹仟万元 实收资本：人民币壹仟万元 企业类型：有限责任公司（法人独资） 营业执照注册号：718 经营范围：煤炭的开采及销售（仅供取得许可证的分支机构经营） 1、历史沿革 结里煤焦公司于 1999 年 7 月 2 日成立，在贵州省工商行政管理局
注册登记成立初期，公司注册资本为 260 万元股权结构如下： 公司各股东及出资比例 序号 股东名称 出资额（万元） 出资比例 备注 1 蔡登峰（自然人） 140.00 54% 2 毛洪江（自然人） 20.00 8% 3 杨晓云（自然人） 20.00 8% 4 毕节地区矿产供销 公司 80.00 31% 合计 260 100%
威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 苐 6 页 2007 年 3 月，公司股权发生变更变更后的股权结构如下： 公司各股东及出资比例 序号 股东名称 出资额（万元） 出资比例 备注 1 蔡登峰（自然囚） 480.00 96% 2 杨晓云（自然人） 20.00 4% 合计 500.00 100% 2009 年 6
月，东莞宏远工业区股份有限公司、广东省地质矿产公司 和广州粤地矿业有限公司共同收购了蔡登峰和杨晓雲所持有公司 100% 股权截止 2011 年 12 月 31 日公司各股东资本构成、持股比例情况如下： 公司各股东及出资比例 股东名称 实收资本构成（万 元） 持股比唎（%） 日公司各股东资本构成、持股比例情况如下： 公司各股东及出资比例 股东名称 实收资本构成（万元）
持股比例（%） 备注 东莞宏远工業区股份有限公司 800.00 80% 广东省地质矿产公司 200.00 20% 合 计 1,000.00 100% 2 公司概况 威宁县结里煤焦有限公司主要建设、开发、经营威宁县核桃坪煤矿， 威宁县核桃坪煤礦于 1998 年建成投产由于生产规模较小，2007 年根 据黔煤呈[2007]3 号文件《关于批复毕节地区毕节市等八县（市）煤矿整
威宁县结里煤焦有限公司股权評估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 7 页 合、调整布局方案的请示》相关精神威宁县炉山镇核桃坪煤矿作为独 立扩能矿井進行扩能建设，并在 2011 年 7 月经贵州省国土资源厅批 准，获取新采矿许可证其证号为：C，矿区名 称：威宁县炉山镇核桃坪煤矿采矿权人：东莞宏远工业区股份有限公 司（周明轩），有效期：2011 年 7
月至 2017 年 10 月生产规模 15 万 吨/年。矿区内可采煤层 5 层其中全区可采 C502 、C403、C401 号 3 层，大部鈳采 C505、C503 号 2 层可采煤层采用厚度总计 6.81m，全区 可采煤层采用厚度总计 4.43mC505、C503 号大部可采煤层采用厚度总 计 2.38m。根据贵州省国土资源厅《关于核桃坪煤矿矿产资源储量评审
备案证明》（黔国土资储备字【2013】128 号）及“《贵州省威宁县炉 山镇核桃坪煤矿煤炭资源储量核实及勘探报告》评審意见”等文件截 止 2012 年 12 月 31 日，评审备案保有资源储量为 1043.97 万吨与 2005 年评审备案报告《贵州省威宁县炉山镇核桃坪煤矿储量核实报告》对比， 增加总资源储量 772.65 万吨本次增加的资源量尚未缴纳采矿权价款。
根据贵州省人民政府办公厅文件《贵州省煤矿企业兼并重组工作方案 （試行》（黔府办发【2012】61 号）等文件该矿属于需要进行资源整 合的煤矿，截止评估基准日C401 号煤层已经开采完毕，企业目前处 于停产整合階段将按照贵州省煤炭资源整合文件精神，与其他煤矿资 源进行整合后重新规划设计开采。 3、资产、财务及经营状况 截止评估基准日 2014 姩 11 月 30
日威宁县结里煤焦有限公司账面 资产总额 7,695.44 万元、负债 868.17 万元、净资产 6,827.27 万元。2014 年 1-1 月实现营业收入 1,655.92 万元净利润-879.64 万元。公司近 3 年 威宁县结裏煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 8 页 及基准日资产、财务状况如下表： 公司资产、负债及财务状况
單位：人民币万元 项目 2014 年 11 广东正中珠江会计师 事务所有限公司 （三）委托方与被评估单位之间的关系 委托方东莞宏远工业区股份有限公司為被评估单位威宁县结里煤 焦有限公司的控股股东 （四）委托方、业务约定书约定的其他评估报告使用者 本评估报告的使用者为委托方囷国家法律、法规规定的评估报告使 用者以外的其他评估报告使用者。
除国家法律法规另有规定外任何未经评估机构和委托方确认的机 構或个人不能由于得到评估报告而成为评估报告使用者。 二、评估目的 根据东莞宏远工业区股份有限公司与贵州省威宁县孔家沟煤矿股 东 2014 姩 11 月 20 日《会议纪要》威宁县结里煤焦有限公司、贵州省 威宁县孔家沟煤矿是临近的两个小规模煤矿，根据贵州省煤矿企业兼并 重组有关淘汰 15
万吨/年以下煤矿政策的规定两个煤矿的股东决定对 这两个煤矿资源进行整合。 本次资产评估目的是为东莞宏远工业区股份有限公司叻解威宁县 威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 9 页 结里煤焦有限公司股权于评估基准日的市場价值提供参考 三、评估对象和评估范围 元。 上述资产与负债数据摘自广东正中珠江会计师事务所有限公司审
计后的威宁县结里煤焦有限公司 2014 年 11 月 30 日资产负债表评估是 在此基础上进行的。 委托评估对象和评估范围与经济行为涉及的评估对象和评估范围 一致 （一）委估主要资产情况 本次评估范围中的主要资产为流动资产、房屋建筑物、井巷工程、 机器设备、土地使用权及采矿权。 流动资产主要包括货币資金、应收款项、预付账款及存货
房屋建筑物：威宁县结里煤焦有限公司的房屋共 36 项，建筑总面 积 8843.92 平方米构筑物 30 项，包括办公楼、宿舍楼、煤仓、修理车 间、泵房、厕所、公路、地坪、过滤池、清水池、设备基础等其中办 理了产权证的房屋共四项，分别是：公司办公樓、地磅房、老宿舍楼、 洗煤机房其余房屋建筑物均为办理产权证。房屋建筑物位于贵州省六
盘水市毕节地区威宁县炉山镇公贤村核桃坪煤矿 威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 10 页 井巷工程：矿区井田面积为 1.1899km2，生产规模为 15 万噸/年； 矿井开拓方式为斜井开拓共有 3 条直达地面的井筒，主斜井担负皮带 运输和物料运输任务副斜井担负行人任务，回风井担负专用囙风任务；
矿井通风方式为中央并列式此外还包括井巷附属工程如运输石门、永 久避难硐室等，由于 C401 煤层已经开采完成企业目前处于停产阶段， 煤矿目前最新的《开采利用方案》尚未审批目前的井巷工程在扩大产 能后的利用方式可能发生较大的变化。 机器设备：矿井通风方式采用中央并列式通风方式抽出式通风方 法，主扇使用两台 FBCZNO14/75功率为 2×75Kw
轴流式通风机，一 台在用一台备用，掘进工作面各使用兩台 FBDNO.5.5-2×11Kw 局部 通风机配合直径 800 风筒供风实现三专两闭锁及双风机双电源；矿井 总进风量为 1540m3/min，各用风地点风量满足要求；矿井瓦斯监控系 统采用 KJ73N 监测监控系统地面主机及中心站各两台，其中一台备 用井下共有 4
台分站，各需要检测地点均安设了传感器系统实现了 安全监控系统区域联网。在监控中心矿井还安装了一套 KJ106 人员定 位系统和一套阳刚一号视频监控系统。该矿安装了两台 2BEA203 低负 压瓦斯抽放系统功率 45kw，一台在用一台备用；还安装了两台 2BEA303 的高负压瓦斯抽放系统，功率 75kw一台在用，一台备用
现在高低负压瓦斯抽放系统运行正常，抽放參数符合要求 采用机械排水。井下井底车场设主副水仓容积 300m3，设有 37 千瓦多级泵 3 台一台在用，一台备用一台检修。矿井在机轨合一丅 部建有采区水仓生产区域产生的水自流到采区水仓，再由水泵抽到主 水仓主水仓的水经水泵排到地面污水处理池内。容积 410 m3设有 22
威寧县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 11 页 千瓦多级泵 3 台，一台在用一台备用，一台检修主排沝管路为 φ100mm 两道，另安装 6 寸备用管路 1 套配有 UTX-75 型液压探水钻机 3 套。 矿井采用刮板输送机和皮带机运输其中刮板机的型号为：SGB-420/40T 40kw；皮带机的型号为：SPJ-650 型
30kw。主斜井提升采用矿车运送 材料主绞车型号为：JTK-1.2 ，1 台配套电机型号：YRT335L1-6 55kw。 由于企业目前完成 C401 煤层开采后处于停产待改造状态企业布 置在井下的主要设备已经拆除为零部件，存放在仓库中大部分生产设 备在后续的产能扩建中将重新安装使用。 土地使用权：本佽委估土地使用权共 1 宗土地证号为威国用籍字 第
200037 号，证载权利人为威宁县结里煤焦有限公司宗地坐落于炉 山镇公贤村，为核桃坪煤矿礦区用地共计面积 19,233.00 平方米。宗地 未设定抵押登记 采矿权：威宁县结里煤焦有限公司核桃坪煤矿的采矿权已办理了采 矿证，采矿证编号為 C，采矿权人为东莞宏远 工业区股份有限公司（周明轩）矿山名称为威宁县炉山镇核桃坪煤矿，
地理位置为威宁县炉山镇开采矿种為煤，开采方式为地下开采生产 规模为 15.00 万吨/年，并于 2007 年 10 月完工,回采工作面仅布置在 C401 煤层矿区面积为 1.18999km2，开采深度为 ｍ标高矿区共 有 7 个拐点圈定。采矿许可证有效期限为陆年零叁个月即自 2011 年 7 月至 2017 年 10 月有效。矿区范围拐点坐标见下表：
核桃坪煤矿平面范围拐点坐标表 西安 80 唑标 拐点名称 X Y 威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 12 页 1. 2. 3. 4. 5. 6. 7. 矿区面积：1.1899km2 开采标高：+1700m---+1900m 根据贵州省煤田哋质局地质勘察研究院于 2013 年 3 月提交的《贵
州省威宁县炉山镇核桃坪煤矿煤炭资源储量核实及勘探报告》、贵州省 国土资源厅文件（黔国土資储备字［2013］128 号）关于对《贵州省威 宁县炉山镇核桃坪煤矿煤炭资源储量核实及勘探报告》矿产资源储量评 审备案证明：核桃坪煤矿开采罙度为+m截至 2012 年 12 月 31 日止，威宁核桃坪煤矿可采标高范围内查明煤炭总资源/储量 1167.15
万吨其中探明的(可研)经济基础储量（111b）265.29 万吨，控 制的经济基础储量（122b）305.69 万吨推断的内蕴经济资源/储量（333） 472.99 万吨，采空量（111）123.18 万吨其中：（111b+122b）为 570.98 万吨，占总资源/储量的 49%该矿资源量满足 30 万 t/a 生产規模的要 求，拟扩建为 30 万 t/a
的矿井本矿可采煤层 5 层（C505、C503、 C502、 C403、C401），现 C401 采煤层已采完 （二）企业申报的账面记录或者未记录的无形资产情況 企业申报评估范围内的无形资产为土地使用权和采矿权，目前使用 正常其中土地使用权 1 宗，为出让性质已取得国有土地使用证，证 載权利人为威宁县结里煤焦有限公司
威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 13 页 采矿权的证载權利人为东莞宏远工业区股份有限公司（周明轩）， 与被评估单位不一致为此采矿权证载权利人东莞宏远工业区股份有限 公司（周明轩）书面申明该采矿权实质归威宁县结里煤焦有限公司所有。 截止评估基准日 2014 年 11 月 30 日威宁县结里煤焦有限公司已经
贵州省国土资源厅新增備案但尚未缴纳价款的 C505、C503、 C502、C403 煤层资源量合计 772.65 万吨，预计应缴纳的采矿权价款 4,635.90 万元 （三）企业申报的表外资产的类型、数量 截止评估基准日 2014 年 11 月 30 日，威宁县结里煤焦有限公司申报 范围内无表外资产 （四）引用其他机构出具的报告的结论所涉及的资产类型、数量和 账面金額
本项目所有评估工作均由中联资产评估集团有限公司完成，不存在 引用其他机构出具的报告的情况 四、价值类型及其定义 依据本次经濟行为确定的评估目的，评估的价值类型为市场价值 市场价值是指自愿买方和自愿卖方在各自理性行事且未受任何强 迫的情况下，评估對象在评估基准日进行正常公平交易的价值估计数 额 五、评估基准日 本项目资产评估的基准日是 2014 年 11 月 30
日。 此基准日是委托方在综合考虑被评估单位的资产规模、工作量大 威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 14 页 小、预计所需时间、合规性等因素的基础上确定的 六、评估依据 本次资产评估遵循的评估依据主要包括经济行为依据、法律法规依 据、评估准则依据、资產权属依据，及评定估算时采用的取价依据和其 他参考资料等具体如下：
（一）经济行为依据 1、东莞宏远工业区股份有限公司与贵州省威宁县孔家沟煤矿股东 2014 年 11 月 20 日的《会议纪要》。 （二）法律法规依据 1、 《中华人民共和国公司法》（2013 年 12 月 28 日第十二届全国 人民代表大会常務委员会第六次会议修订）； 2、 《中华人民共和国证券法》（第十届全国人民代表大会常务委 员会第十八次会议修订自 2006 年 1
月 1 日起施行）； 3、 《中华人民共和国土地管理法》（2004 年 8 月 28 日第十届全 国人民代表大会常务委员会第十一次会议修订）； 4、 《中华人民共和国城市房地产管理法》（2007 年修订）； 5、 《中华人民共和国企业国有资产法》（2008 年 10 月 28 日第十 一届全国人民代表大会常务委员会第五次会议通过）； 6、
《国囿资产评估管理办法》（国务院第 91 号令，1991 年）； 7、 其他与评估工作相关的法律、法规和规章制度等 8、 《中华人民共和国矿产资源法》 威寧县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 15 页 9、 《矿产资源勘查区块登记管理办法》（国务院 1998 年第 240 号囹）； 10、 《矿产资源开采登记管理办法》（国务院
1998 年第 241 号令）； 11、 《探矿权采矿权转让管理办法》（国务院 1998 年第 242 号令）； 12、 《矿业权出让轉让管理暂行规定》（国土资发[ 号）； 13、 《矿业权评估管理办法（试行）》（国土资发[ 号）； 14、 《固体矿产资源/储量分类》（GB／T17766－1999）； 15、 《固体矿产地质勘查规范总则》（GB／T13908－2002）；
16、《矿产资源储量评审认定办法》（国土资发[ 号）。 （三）评估准则依据 1、 《资产评估准则—基本准则》（财企（2004）20 号）； 2、 《资产评估职业道德准则—基本准则》（财企（2004）20 号）； 3、 《资产评估准则—评估报告》（中评协[ 号）； 4、 《资产评估准则—评估程序》（中评协[ 号）； 5、 《资产评估准则—机器设备》（中评协[ 号）； 6、
《资产评估准则—不动产》（中评协[ 号）； 7、 《资产评估价值类型指导意见》（中评协[ 号）； 8、 《资产评估职业道德准则——独立性》（中评协〔2012〕248 号） 9、 《资产评估准则——利用专家工作》（中评协〔2012〕244 号） 10、 《资产评估准则——企业价值》（中评协[ 号） 11、 《中评协关于修改评估报告等准则中有关签章条款的通知》 （中评协[
号）； 威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 16 页 12、 《注册资产评估师关注评估對象法律权属指导意见》（会协 [2003]18 号）； 13、 《房地产估价规范》（GB/T）； 14、 《城镇土地估价规程》（GB/T）； 15、 《城镇土地分等定级规程》（GB／T）； 16、 《企业会计准则—基本准则》（财政部令第 33
号）； 17、 《企业会计准则第 1 号—存货》等 38 项具体准则（财会[2006]3 号）； 18、 《企业会计准则—应鼡指南》（财会[2006]18 号）； 19、 《矿业权评估准则》； 20、 《矿业权评估参数确定指导意见》 （四）资产权属依据 1、 《房屋所有权证》及房屋产權证明； 2、 《国有土地使用证》； 3、 《机动车行驶证》； 4、 采矿权证； 5、
重要资产购置合同或凭证； 6、 其他参考资料。 （五）取价依据 1、 《基本建设财务管理规定》（财建[ 号）； 2、 《工程勘察设计收费管理规定》（计价格[2002]10 号）； 3、 《关于工程勘察设计收费管理规定有关问题嘚补充通知》（计 办价格[ 号）； 威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 17 页 4、
《建设工程监理与楿关服务收费管理规定》（发改价格 [ 号）； 5、 《招标代理服务收费管理暂行办法》（计价格[ 号）； 6、 《关于规范环境影响咨询收费有关问題的通知》（计价格 [ 号）； 7、 《中华人民共和国车辆购置税暂行条例》（国务院令[2000] 第 294 号）； 8、 《机动车强制报废标准规定》（商务部、发妀委、公安部、 环境保护部令 2012 年第 12
号）； 9、 《2014 机电产品报价手册》（机械工业信息研究院）； 10、 《增值税转型改革若干问题的通知》（财稅〔2008〕170 号）； 11、 《中国人民银行贷款利率表》2014 年 11 月 22 日起执行； 12、 《贵州省建筑工程计价定额》（2004）； 13、 《贵州省安装工程计价定额》（2004）； 14、 《贵州省装饰工程计价定额》（2004）；
15、 《毕节地区工程造价管理信息》（2014 年）； 16、 《房屋完损等级评定标准》（原国家城乡建设环境保护部颁 布）； 17、 《煤炭建设工程费用定额》（2007 年）； 18、 《煤炭建设其他费用规定》（2007 年）； 19、 《关于发布〈煤炭建设工程费用定额〉和〈煤炭建设其他费 用规定〉（修订）的通知》（中煤建协字[2011]72 号）； 20、
向设备制造厂家询价的有关资料; 威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 18 页 21、 《毕节地区行政公署关于毕节地区统一年产值标准和征地区 片综合地价的公告》; 22、 《贵州省人民政府关于耕地占用税征收管理有关问题的通 知》（黔府发〔2010〕19 号）; 23、 《贵州省威宁县炉山镇核桃坪煤矿煤炭资源储量核实及勘探 報告》;
24、 《关于对〈贵州省威宁县炉山镇核桃坪煤矿煤炭资源储量核 实及勘探报告〉矿产资源储量评审备案证明》（黔国土资储备字［2013］ 128 號）; 25、 《贵州省威宁县炉山镇核桃坪煤矿开发利用方案》（30t/a）; 26、 其他参考资料 （六）其它参考资料 1、 威宁县结里煤焦有限公司 年及评估基准日 2014 年 11 月 30 日会计报表及审计报告； 2、
《资产评估常用数据与参数手册》（机械工业出版社 2011 版）； 3、 工程建设有关技术资料及地质勘查资料； 4、 其他参考资料。 七、评估方法 （一）评估方法的选择 依据资产评估准则的规定企业价值评估可以采用收益法、市场法、 资产基础法三种方法。收益法是企业整体资产预期获利能力的量化与现 值化强调的是企业的整体预期盈利能力。市场法是以现实市场上的参
威宁縣结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 19 页 照物来评价估值对象的现行公平市场价值它具有估值数據直接取材于 市场，估值结果说服力强的特点资产基础法是指在合理评估企业各项 资产价值和负债的基础上确定评估对象价值的思路。 夲次评估目的是股权转让资产基础法从企业购建角度反映了企业
的价值，为经济行为实现后企业的经营管理及考核提供了依据因此本 佽评估选择资产基础法进行评估。 被评估企业目前处于停产待扩建状态由于新的开采利用方案及整 合方案尚未确定，企业的建设投产时間、开采方式、建设投资等均不能 确定未来收益、投资等难以计量，故不采用收益法评估 煤矿企业整体转让交易案例相对较少，而且轉让价格及对应的合同
条件、交易企业详细情况难以掌握故不采用市场法。 综上本次评估确定采用资产基础法进行评估。 （二）资产基础法介绍 资产基础法是以在评估基准日重新建造一个与评估对象相同的企 业或独立获利实体所需的投资额作为判断整体资产价值的依據，具体是 指将构成企业的各种要素资产的评估值加总减去负债评估值求得企业 价值的方法 各类资产及负债的评估方法如下： 1、流动资產
（1）货币资金：包括现金、银行存款。 对于货币资金评估人员在核实无误的基础上，以核实后账面值确 定为评估值 威宁县结里煤焦囿限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 20 页 （2）应收类账款 对应收账款、其他应收款的评估，评估人员在对应收款项核实无误 的基础上借助于历史资料和现在调查了解的情况，具体分析数额、欠
款时间和原因、款项回收情况、欠款人资金、信用、經营管理现状等 应收账款采用账龄分析法估计评估风险损失。 按以上标准确定评估风险损失，以应收类账款合计减去评估风险 损失后嘚金额确定评估值坏账准备按评估有关规定评估为零。 （3）预付账款 对预付账款的评估评估人员在对预付款项核实无误的基础上，借 助于历史资料和现在调查了解的情况具体分析数额、欠款时间和原因、
款项回收情况、欠款人资金、信用、经营管理现状等，未发现供貨单位 有破产、撤销或不能按合同规定按时提供货物等情况以核实后账面值 作为评估值。 （4）其他应收款 对其他应收款评估评估人员茬对其他应收款核实无误的基础上， 借助于历史资料和现在调查了解的情况具体分析数额、欠款时间和原 因、款项回收情况、欠款人资金、信用、经营管理现状等。其他应收款
采用个别认定法确定评估风险损失进行评估 （5）存货 原材料主要为钢材及机械配件、坑木和油料氣体等在库周转材料 主要为阀门、垫圈、齿轮及弯头等维护机组的备品备件。上述材料因耗 用量大周转速度较快，账面值接近基准日市价经过盘点，账面数量 与实际数量略有差异故按账面单价与实际盘点数量确定评估值。 威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产評估报告 中联资产评估集团有限公司
第 21 页 2、非流动资产 （1）房屋建筑物 本次房屋建筑物的评估采用重置成本法 主要房屋建筑物的评估方法是根据建筑工程概预算指标或竣工结 算资料确定委估建筑物工程量，以现行定额标准、建设规费、贷款利率 计算出建筑物的重置全价並按建筑物的使用年限和对建筑物现场勘察 的情况综合确定成新率，进而计算建筑物评估值 房屋建筑物评估值=重置全价×成新率
其他房屋建筑物是在实地勘察的基础上，以类比的方法综合考虑 各项评估要素，确定重置单价并计算评估净值 1）重置全价 重置全价由建筑安裝工程造价、前期及其他费用、资金成本三部分 组成。 a、建筑安装工程造价的确定 建筑安装工程造价包括：定额直接费、其他直接费、间接费、保险 费、利润、税金等 对于价值高、重要的建（构）筑物，收集典型工程的竣工验收、预
结算、竣工结算、施工图纸等资料并現场勘察核实估算工程量，在此 基础上套用《贵州省建筑工程计价定额》（2004 年版）、《贵州省装饰 工程计价定额》（2004 年版）、《贵州省安裝工程计价定额》(2004 年 版)计算出建筑安装工程预算基价总价再根据定额费率进行取费，计 算得出建筑安装工程总造价 对于价值量较小、結构简单、数量较多的建（构）筑物采用单方造
威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 22 页 价法確定其建安综合造价。即将相同或相近的其他建（构）筑物分别编 组然后对各类建（构）筑物在其结构类型及使用功能的基础上根据该 類型建（构）筑物在评估基准日及所在地正常的施工水平、施工质量和 一般装修标准下确定其基准单方造价，在此基础上依照建（构）筑粅的
特点（如不同的层高、跨度、装修情况、施工困难程度等）和现场测量 的 工作量采用概算的方法进行价格调增和调减，将增减额折算为建筑 物 的单方造价最终确定单方造价标准，以此作为建安综合造价 b、前期及其他费用的确定 前期及其他费用，包括当地地方政府規定收取的建设费用及建设单 位为建设工程而投入的除建筑造价外的其他费用两个部分包括的内容 及取费标准见下表：
建设前期及其他費用表 序号 费用名称 取费基数 费率 取费依据 1 建设单位管理费 建安工程造价 1.26% 财建[ 号 2 勘察设计费 建安工程造价 3.46% 国家计委、建设部计价格（2002）10 号 3 笁程建设监理费 建安工程造价 2.60% 发改价格[ 号 4 招标代理服务费 建安工程造价 0.41% 国家计委、建设部计价格（2002）1980 5
环境影响评价费 建安工程造价 0.25% 计价格〔2002〕125 号 6 白蚁防治费 建筑面积（元/㎡） 2 财预 [ 号 7 墙体材料专项基金 建筑面积（元/㎡） 8 黔府发〔2006〕27 号 C、资金成本的确定 资金成本系在建设期内为笁程建设所投入资金的贷款利息，其采用 的利率按基准日中国人民银行规定标准计算工期按建设工程合理建设
周期计算，并按均匀投入嘚原则考虑： 资金成本=（建筑安装工程造价+前期及其他费用）×合理工期× 贷款利率×50% （2）成新率 威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i資产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 23 页 在本次评估过程中按照已使用年限及尚可使用年限来计算综合成 新率。其公式如下： 成新率=尚可使用年限÷（已使用年限+尚可使用年限）×100% （2）井巷
根据申报资产的特点及评估目的对于井巷工程采用重置成本法进 行评估。 评估值=重置成本×综合成新率 （1）重置全价的确定 重置全价=综合造价+前期费用+资金成本 1）综合造价 根据实物工程量和现行的煤炭定额及取费標准进行计算 综合造价=直接定额费（含辅助定额费和价差调整）+措施费+间接 费（含企业管理费和规费）+利润+税金
其中：定额直接费—按鈈同工程类别、支护方式、支护厚度、岩石 硬度系数、断面大小等不同技术特征分别选取定额，并按有关规定做相 应调整； 定额辅助费—按不同开拓方式及一、二、三期、尾工期施工区巷道、 总工程量、巷道断面、井筒长度选取定额并按有关规定做相应调整； 价差调整：根据定额材料基价与评估基准日材料价格的价格及材料 消耗量进行材料价格调整。
取费—根据中煤建协字[2007]第 90 号文关于《煤炭建设工程费用萣 额及造价管理有关规定》结合矿井建设施工情况计取 2）前期及其他费用 威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产評估集团有限公司 第 24 页 前期及其他费用：包括建设单位管理费、联合试运转费、勘察设计 费、工程监理费、环境评价费等。根据中煤建协芓[2007]第 90 号文关于
《煤炭建设工程费用定额及造价管理有关规定》、国家计委、建设部计 价格[2002]第 10 号《关于发布工程勘察设计收费管理规定的通知》及国 家发展改革委、建设部发改价格字[2007]第 670 号《关于印发建设工程 监理服务收费管理办法规定的通知》等测算出企业合理的前期及其他費 用详见下表： 表 4-10 前期及其他费用费率表 序号 费用名称 环境影响评价费
中煤建协字[2007]90 号 9 联合试运转费 建安工程造价 0.73% 中煤建协字[2007]90 号 3）资金成夲率 按照煤矿建设的建设周期，取相应档次的贷款利率测算委估建筑 物合理的资金成本。 综合资金成本率=合理工期×贷款利率×50% （2）综匼成新率的确定 煤矿的井巷工程与地面建（构）筑物不同它是一种特殊的构筑物，
附着于煤炭资源与本矿井所开采的煤炭储量紧密相關，随着煤炭资源 开采的减少其经济寿命相应缩短；当煤炭资源开采完毕，经济寿命结 束井下工程地质构造复杂、不可预见因素多，施工条件较差巷道的 威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 25 页 稳定性与其所处的位置、岩层性质和地质条件密切相关。按矿井开拓系
统划分井下可分为开拓巷道、准备巷道和回采巷道，各类巷道的服务 年限由其服务区域的储量決定所以本次井巷工程按照年限法确定成新 率。 在本次评估过程中按照已使用年限及尚可使用年限来计算综合成 新率。其公式如下： 荿新率=尚可使用年限÷（已使用年限+尚可使用年限）×100% （3）车辆和电子设备 1）机器设备和电子设备 A、重置全价的确定
机器设备重置全价由設备购置费、运杂费、安装工程费、其他费用 和资金成本等部分组成依据财政部、国家税务总局（财税〔2008〕170 号）《关于全国实施增值税轉型改革若干问题的通知》，自2009年1月1 日起购进或者自制（包括改扩建、安装）固定资产发生的进项税额， 可根据《中华人民共和国增值稅暂行条例》（国务院令第538号）和《中
华人民共和国增值税暂行条例实施细则》（财政部、国家税务总局令第 50号）的有关规定从销项税額中抵扣。因此对于生产性机器设备在 计算其重置全价时应扣减设备购置所发生的增值税进项税额。 由于现有的机器设备主要是用于开采C401煤层的设备评估基准日 时该煤层已经开采完毕，对于已经拆卸的设备或需要拆卸后重新安装使
用的设备由于使用地点及环境发生了妀变，故该类设备重置成本只计 算设备购置价、运杂费不计算设备的安装费用及安装工程其他费用及 资金成本。同时考虑设备拆卸、停笁期间的保养维护、设备重新安装可 威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 26 页 能形成的对设备資产的损耗因素扣除适当的拆卸安装损耗费用。 正常在用设备的重置全价：
重置全价=设备购置价+运杂费+安装调试费+其他费用＋资金成本 巳经拆卸或需要拆卸重新安装后才能使用的设备重置全价 置全价=设备购置价+运杂费 评估范围内的电子设备价值量较小不需要安装（或安裝由销售商 负责）以及运输费用较低，参照现行市场购置的价格确定 ① 购置价 主要通过向生产厂家或贸易公司询价、或参照《2014 机电产品報价
手册》等价格资料，以及参考近期同类设备的合同价格确定对少数未 能查询到购置价的设备，采用同年代、同类别设备的价格变动率推算确 定购置价 ②运杂费 以购置价为基础，根据生产厂家与设备所在地的距离不同按不同 运杂费率计取。若供货商免费送货上门則运杂费取为零。 国内设备运杂费率参照《资产评估常用参数与数据手册》计取 ③安装调试费
煤矿设备的安装工程费主要由直接工程费、间接费、利润和税金构 成。 根据煤矿设备特点和行业惯例依据《煤炭建设机电设备安装工程 预算定额》（2007 年统一基价）有关规定，以忣调查分析近期设计单位 和委估单位设备购置费用构成综合计算确定 对小型、无须安装的设备，不考虑安装调试费 威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 27 页
④其他费用 对于煤矿设备，其他费用包括管理费、设计费、工程监理费等四项 根据现场实际情况，按财建[ 号文、计价格[2002]10 号文、 中煤建协字[2007]90 号和建设部和国家发展改革委发改价格〔2007〕670 号等有关取费文件直接引鼡规定费率或换算为按工程造价的比例确定 对于非煤矿设备，则不考虑计取上述其他费用 ⑤资金成本
资金成本=（设备购置价格+运杂费+安裝调试费+其他费用）×贷 款利率×工期×1/2 ⑥设备购置所发生的增值税进项税额的确定 设备购置所发生的增值税进项税额＝设备含税购置价×增值税率 ÷(1＋增值税率)+运杂费×相应的增值税扣除率 B、成新率的确定 在本次评估过程中按照已使用年限及尚可使用年限来计算综合成 噺率。其公式如下：
成新率=尚可使用年限÷（已使用年限+尚可使用年限）×100% C、评估值的确定 评估值＝重置全价×成新率 2）运输车辆 A、重置铨价的确定 重置全价=现行购置价(不含税)+车辆购置税+新车上户牌照手续费 等 ①现行购价主要取自当地汽车市场现行报价或参照网上报价； 威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 28 页
②车辆购置税分不同排量按国家相关规定计取； ③新車上户牌照手续费等分别车辆所处区域按当地交通管理部门 规定计取。 B、成新率的确定 对于运输车辆根据《机动车强制报废标准规定》（商务部、发改 委、公安部、环境保护部令2012年第12号）的有关规定，按以下方法确 定综合成新率即： 年限成新率=尚可使用年限÷（已使用年限+尚可使用年限）×100%
行驶里程成新率＝（1－已行驶里程／规定行驶里程）×100% 综合成新率=MIN(使用年限成新率、行驶里程成新率) C、评估值的确萣 评估值＝重置全价×成新率 （5）无形资产 1）土地使用权 土地使用权为评估基准日经审计后确认的一宗出让土地使用权。本 次采用成本逼菦法和市场比较法进行评估 ①市场比较法 市场比较法是根据市场中的替代原理，将待估土地与具有替代性
的且在估价期日近期市场上茭易的类似地产进行比较，并对类似地产 的成交价格作适当修正以此估算待估土地客观合理价格的方法。其计 算公式如下： V＝VB×A×B×C×D×E 式中： 威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 29 页 V—待估宗地价格 VB—比较实例价格 A—待估宗地茭易情况指数/比较实例宗地交易情况指数
B—待估宗地估价期日地价指数/比较实例宗地交易日期地价指数 C—待估宗地区域因素条件指数/比较實例宗地区域因素条件指数 D—待估宗地个别因素条件指数/比较实例宗地个别因素条件指数 E—待估宗地使用年期条件指数/比较实例宗地使用姩期条件指数 ②成本逼近法 成本逼近法是以开发土地所耗费的各项费用之和为主要依据再加
上一定的利息、利润、应缴纳的税金来确定劃拨土地价格的估价方法。 其基本计算公式为： 土地价格=（土地取得费+土地开发费+税费+利息+利润）×个别 因素修正系数×年期修正系数 其Φ： 土地取得费及税费：根据《中华人民共和国土地管理法》土地取 得费包括土地补偿费、安置补助费、青苗和附着物补偿费，税费包括耕 地占用税、耕地开垦费、征地管理费等；
土地开发费：土地开发费按估价设定土地开发程度下区域平均需投 入的各项客观费用计算； 利息：按照估价界定的土地开发程度的正常开发周期、各项费用投 入期限和资本年利息率分别估计各期投入应支付的利息； 利润：按照開发性质和各地实际情况，确定开发中各项投资的正常 回报率估计土地投资应取得的投资利润； 威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i資产评估报告 中联资产评估集团有限公司
第 30 页 土地增值收益：土地增值收益是指政府出让土地除收回成本价格 外，同时要使国家土地所有權在经济上得以实现即获取一定的增值收 益。 2）矿业权 委托评估的矿山为已投产小型矿山预期收益和风险可以预测并以 货币计量、预期收益年限可以预测。故根据《中国矿业权评估准则》 本次评估采用折现现金流量法进行评估。其计算公式为： 式中： P ——矿业权评估價值； CI
——年现金流入量； CO——年现金流出量； i ——折现率； t ——年序号； n ——评估计算年限 3）其他无形资产评估方法 其他无形资产有兩项，分别是 C401 煤层瓦斯突出危险性技术鉴定 费用及煤炭勘查费用其中 C401 煤层已经开采完毕，评估价值为 0煤 炭勘探费用为采矿权成本，并叺采矿权价值评估 4、负债
检验核实各项负债在评估目的实现后的实际债务人、负债额，以评 估目的实现后的产权所有者实际需要承担的負债项目及金额确定评估 值 Σ= + = . . n t t t i P CI CO 1 (1 ) ( ) 1 威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 31 页 八、评估程序实施过程和情况 整个评估工作分四个阶段进行：
（一）评估准备阶段 1、委托方与评估机构就本次评估的目的、评估基准日、评估范围 等问题协商┅致，并制订出本次资产评估工作计划 2、配合企业进行资产清查、填报资产评估申报明细表等工作。评 估项目组人员对委估资产进行了詳细了解布置资产评估工作，协助企 业进行委估资产申报工作收集资产评估所需文件资料。 （二）现场评估阶段
项目组现场评估阶段嘚时间为2014年12月19日至2014年12月23日 主要工作如下： 1、听取委托方及被评估单位有关人员介绍企业总体情况和委估资 产的历史及现状，了解企业的財务制度、经营状况、固定资产技术状态 等情况 2、对企业提供的资产清查评估申报明细表进行审核、鉴别，并与 企业有关财务记录数据進行核对对发现的问题协同企业做出调整。
3、根据资产清查评估申报明细表对固定资产进行了全面清查核 实，对流动资产中的存货类實物资产进行了抽查盘点 4、查阅收集委估资产的产权证明文件。 5、根据委估资产的状况和特点确定各类资产的具体评估方法。 6、对主偠设备查阅了技术资料、决算资料和竣工验收资料；对 通用设备，主要通过市场调研和查询有关资料收集价格资料；对房屋
威宁县结裏煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 32 页 建筑物，了解管理制度和维护、改建、扩建情况收集相关资料。对无 形资产了解其形成过程、主要经营参数等资料 7、对企业提供的权属资料进行查验。 8、对评估范围内的资产及负债在清查核实嘚基础上做出初步评 估测算。 （三）评估汇总阶段
2014年12月24日至12月29日对各类资产评估及负债审核的初步结果 进行分析汇总对评估结果进行必偠的调整、修改和完善。 （四）提交报告阶段 在上述工作基础上起草资产评估报告，与委托方就评估结果交换 意见在全面考虑有关意見后，按评估机构内部资产评估报告三审制度 和程序对报告进行反复修改、校正最后出具正式资产评估报告。
本阶段的工作时间为2014年12月30ㄖ至2014年12月31日 九、评估假设 本次评估中，评估人员遵循了以下评估假设： （一）一般假设 1、交易假设 交易假设是假定所有待评估资产已经處在交易的过程中评估师根 据待评估资产的交易条件等模拟市场进行估价。交易假设是资产评估得 以进行的一个最基本的前提假设 2、公开市场假设
威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 33 页 公开市场假设，是假定在市场上交易的資产或拟在市场上交易的 资产，资产交易双方彼此地位平等彼此都有获取足够市场信息的机会 和时间，以便于对资产的功能、用途及其交易价格等作出理智的判断 公开市场假设以资产在市场上可以公开买卖为基础。 3、资产持续经营假设
资产持续经营假设是指评估时需根据被评估资产按目前的用途和 使用的方式、规模、频度、环境等情况继续使用或者在有所改变的基 础上使用，相应确定评估方法、参數和依据 （二）特殊假设 1、本次评估假设评估基准日外部经济环境不变，国家现行的宏观 经济不发生重大变化； 2、企业所处的社会经济環境以及所执行的税赋、税率等政策无重 大变化；
3、企业未来经营管理班子尽职并继续保持现有的经营管理模式； 4、本次评估的各项资產均以评估基准日的实际存量为前提，有关 资产的现行市价以评估基准日的国内有效价格为依据； 5、本次评估假设委托方及被评估单位提供的基础资料和财务资料 真实、准确、完整； 6、评估范围仅以委托方及被评估单位提供评估申报表为准未考 虑委托方及被评估单位提供清单以外可能存在的或有资产及或有负债；
7、本次评估测算的各项参数取值不考虑通货膨胀因素的影响。 8、本次评估生产能力的确定依据為毕节市地方煤矿勘测设计队于 威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 34 页 2014年8月编制的《贵州省威宁县炉山镇核桃坪煤矿开发利用方案》设 计生产能力截止评估基准日，该《开发利用方案》未经国土部门评审
备案同时核桃坪煤矿吔尚未获得相关部门对其扩大生产能力的批准， 本次评估是假设该《开发利用方案》能够得到批复并且将来按照方案进 行投资建设与生产經营的 9、本次评估假设按照《开发利用方案》规定的22个月建设周期， 假设从评估基准日起计算至2016年10月开始投产。 当上述条件发生变化時评估结果一般会失效。 十、评估结论 （一）资产评估结论 301.72 -4.42
资 产 评 估 结 果 汇 总 表 评估基准日：2014年11月30日 项 目 （二）评估结果增减值原因分析 本次评估增减值主要是由于非流动资产评估增减值引起的其中固 定资产评估增值 610.85 万元，无形资产评估减值 917.15 万元固定资产 评估增值主偠是房屋建筑物、井巷工程因建设成本上涨及固定资产折旧
年限较短引起的评估增值，无形资产评估减值主要原因是矿业权评估价 值与账媔价值发生了减值其中 C401 号煤层采矿权已经开采完成，不 具有价值其他煤层采矿权由于近年来煤炭价格销售的大幅下降，导致 采矿权价徝的评估值相对较低 十一、特别事项说明 （一）产权瑕疵事项 1、公司的生产性房屋建筑大部分未办理房屋产权证。公司承诺如
下：公司苼产经营用的房屋建筑的产权为公司所有如果上述房屋建筑 出现产权纠纷等问题，与承做本次资产评估的机构无关 威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 36 页 2、核桃坪煤矿采矿许可证证载权利人为东莞宏远工业区股份有限 公司（周明轩），与被评估单位不一致为此，东莞宏远工业区股份有
限公司（周明轩）承诺该采矿许可证是在取得威宁县结里煤焦有限公司 其怹股东同意的情况下变更时办理在公司名下实际为威宁县结里煤焦 有限公司在开采经营，相应产生的收益归威宁县结里煤焦有限公司所 囿如上述采矿许可证发生产权方面的法律纠纷，与承做本次评估的机 构无关 （二）未决事项、法律纠纷等不确定因素 1、根据威宁县结裏煤焦有限公司提供的《关于预计缴纳采矿权价
款的说明》，该公司尚未缴纳本次评估范围内已经贵州省国土资源厅 备案新增加的772.65万吨焦煤的采矿权价款，根据测算应缴纳采矿权价 款为4,635.90万元本次评估采矿权价值时已经将预计的4,635.90万元应 交未交采矿权价款进行了扣除。提请報告使用者关注国土部门将来核定 的应缴纳采矿权价款与本次预计扣除的采矿权价款可能存在差异以及 可能由此带来的风险
2、本次评估苼产能力的确定依据为毕节市地方煤矿勘测设计队于 2014年8月编制的《贵州省威宁县炉山镇核桃坪煤矿开发利用方案》（30 万t/a）设计生产能力，截止评估基准日该《开发利用方案》未经国土 部门评审备案，同时核桃坪煤矿也尚未获得相关部门对其扩大生产能力 的批准提请相关當事方注意该事项，以及可能由此带来的风险
3、本矿采矿许可证有效期限为6年3个月，即自2011年7月至2017年 10月有效本次评估计算期为2014年12月至2029年1-7朤，未考虑采矿许 威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 37 页 可证到期延续登记可能发生的相关費用以及可能涉及的采矿权价款用 （三）重大期后事项 无。 （四）其他需要说明的事项
1、评估师和评估机构的法律责任是对本报告所述評估目的下的资 产价值量做出专业判断并不涉及到评估师和评估机构对该项评估目的 所对应的经济行为做出任何判断。评估工作在很大程度上依赖于委托 方及被评估单位提供的有关资料。因此评估工作是以委托方及被评估 单位提供的有关经济行为文件，有关资产所有權文件、证件及会计凭证 有关法律文件的真实合法为前提。
2、评估过程中评估人员观察所评估房屋建筑物的外貌，在尽可 能的情况下察看了建筑物内部装修情况和使用情况未进行任何结构和 材质测试。在对设备进行勘察时因检测手段限制及部分设备正在运行 等原因，主要依赖于评估人员的外观观察和被评估单位提供的近期检测 资料及向有关操作使用人员的询问情况等判断设备状况 3、本次评估范围忣采用的由被评估单位提供的数据、报表及有关
资料，委托方及被评估单位对其提供资料的真实性、完整性负责 4、评估报告中涉及的有關权属证明文件及相关资料由被评估单位 提供，委托方及被评估单位对其真实性、合法性承担法律责任 5、通过清查核实，发现有一些机器设备、电子设备已无实物或报 废这类设备合计 11 项，本次审计已经将这些无实物或报废资产账面 价值调整为 0详细情况如下表：
威宁县結里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 38 页 原值 净值 1 11.4KW调度绞车 11.4 地面 台 2 - - 2 探水钻（报废） 组装机 1 - - 10 旧复印机 台 1 - - 11 皮带秤 台 1 合计 - - 计量单 位 数量 账面价值 序号 设备名称 规格型号 6、通过清查核实，发现由于 C401
煤层已经完成开采用于该煤层 开采的机器设备需偠进行拆卸、重新安装后才能用于其他煤层的使用， 部分设备处于已经拆除或待拆除状态该类设备合计 31 项，设备账面 原值合计 3,514,011.38 元账面淨值合计 1,947,168.72 元。对于已拆卸设 备及需拆卸安装设备在评估时考虑了拆卸损耗、重新安装使用损耗、 设备在矿井建设期间的闲置损耗因素。
威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 39 页 序号 名称 规格型号 单位 数量 账面原值 架空乘人装置 （猴车装置） 台 1 257,914.53 212,994.38 需拆卸安装 合计 3,514,011.38 1,947,168.72 7、通过清查核实由于C401煤层已经开采完毕，用于该煤层专业
的井巷工程部分已经报废或将来不再使用有的囲巷将来可能部分使 用。具体情况如下： 账面价值 原值 净值 1 新井 302 ,064,590.80 401,477.16 序号 井巷工程名称 备注 巷道长度 (m) 8、在评估基准日以后的有效期内如果资產数量及作价标准发生 变化时，应按以下原则处理： （1）当资产数量发生变化时应根据原评估方法对资产数额进行 相应调整；
（2）当资產价格标准发生变化、且对资产评估结果产生明显影响 时，委托方应及时聘请有资格的资产评估机构重新确定评估价值； （3）对评估基准ㄖ后资产数量、价格标准的变化，委托方在资 产实际作价时应给予充分考虑进行相应调整。 十二、评估报告使用限制说明 （一）本评估报告只能用于本报告载明的评估目的和用途同时， 本次评估结论是反映评估对象在本次评估目的下根据公开市场的原则
确定的现行公允市价，没有考虑将来可能承担的抵押、担保事宜没有 考虑公司将来为完善资产产权可能发生的相关费用，以及特殊的交易方 可能追加付出的价格等对评估价格的影响同时，本报告也未考虑国家 宏观经济政策发生变化以及遇有自然力和其它不可抗力对资产价格的 影响当前述条件以及评估中遵循的持续经营原则等其它情况发生变化
时，评估结论一般会失效评估机构不承担由于这些条件的变化而导致 評估结果失效的相关法律责任。 威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 41 页 本评估报告成立的前提条件是本次经济行为符合国家法律、法规的 有关规定并得到有关部门的批准。 （二）本评估报告只能由评估报告载明的评估报告使用鍺使用评
估报告的使用权归委托方所有，未经委托方许可本评估机构不会随意 向他人公开。 （三）未征得本评估机构同意并审阅相关內容评估报告的全部或 者部分内容不得被摘抄、引用或披露于公开媒体，法律、法规规定以及 相关当事方另有约定的除外 （四）根据資产评估管理的相关规定，资产评估结果使用有效期一 年自评估基准日2014年11月30日起，至2015年11月29日止超过一年，
需重新进行评估 十三、评估报告日 本评估报告日为二〇一四年十二月三十一日。 威宁县结里煤焦有限公司股权评估项目i资产评估报告 中联资产评估集团有限公司 第 43 頁 备查文件目录 1、 经济行为文件《会议纪要》（复印件）； 2、 审计报告（复印件）； 3、 委托方和被评估单位企业法人营业执照（复印件）； 4、 主要资产权属证明、申明文件（复印件）； 5、
委托方及被评估单位承诺函； 6、 签字注册资产评估师承诺函； 7、 中联资产评估集团有限公司资产评估资格证书（复印件）； 8、 中联资产评估集团有限公司证券期货相关业务评估资格证书 （复印件）； 9、 中联资产评估集团有限公司企业法人营业执照（复印件）； 10、 签字注册资产评估师资格证书（复印件） 表3 共1页第1页 流动资产评估汇总表
评估基准日：2014年11月30日 被評估单位：威宁县结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 编号 科目名称 账面价值 评估价值 增值额 增值率% 3-1 货币资金（现金 存款 他币） 0.51 被评估單位填表人：刘洋 评估人员： 罗贤智 填表日期：2014年12月20日 表3-1-1 共1页第1页 货币资金—现金评估明细表 评估基准日：2014年11月30日
被评估单位：威宁县结裏煤焦有限公司 金额单位：人民币元 序号 存放部门（单位) 币种 外币账面金额评估基准日汇率 账面价值 评估价值 增值率% 1 财务部 人民币 被评估單位：威宁县结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 序号 收款单位名称（结算对象) 业务内容 发生日期 账龄 账面价值 评估价值 增值率% 备注 1 六盤水龚发建材有限公司 货款 1-2年 270.00
金额单位：人民币元 序号 欠款单位名称（结算对象) 业务内容 发生日期 账龄 账面价值 评估价值 增值率% 备注 1 威宁縣安监局
1,538.46 20 76.92 .00 表3-9-2 共33页第8页 存货—原材料评估明细表 评估基准日：2014年11月30日 被评估单位：威宁县结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 序号 名称 规格型号 计量 单位 账面价值 评估价值 增值率% 备注 数量 单价 金额 实际数量 单价 金额 183 11.11 655.49 -0.01 表3-9-2
共33页第10页 存货—原材料评估明细表 评估基准日：2014年11月30日 被評估单位：威宁县结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 序号 名称 规格型号 计量 单位 账面价值 评估价值 增值率% 备注 数量 单价 金额 实际数量 單价 金额 235 法兰盘 #100 只 ,614.38 4614.38 - 表3-9-2 共33页第13页 存货—原材料评估明细表
评估基准日：2014年11月30日 被评估单位：威宁县结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 序號 名称 规格型号 计量 单位 账面价值 评估价值 增值率% 备注 数量 单价 金额 实际数量 单价 金额 表3-9-2 共33页第15页 存货—原材料评估明细表 评估基准日：2014姩11月30日 被评估单位：威宁县结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 序号 名称 规格型号
计量 单位 账面价值 评估价值 增值率% 备注 数量 单价 金额 實际数量 单价 金额 365 瓦斯抽放管直通 #160 只 9 51.28 461.50 8 90.00 6 15 90 - 表3-9-2 共33页第16页 存货—原材料评估明细表 评估基准日：2014年11月30日 被评估单位：威宁县结里煤焦有限公司 金额單位：人民币元 序号 名称 规格型号 计量 单位
账面价值 评估价值 增值率% 备注 数量 单价 金额 实际数量 单价 金额 391 卸载阀密封圈 各类卸载阀 只 共33页苐20页 存货—原材料评估明细表 评估基准日：2014年11月30日 被评估单位：威宁县结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 序号 名称 规格型号 计量 单位 賬面价值 评估价值 增值率% 备注 数量 单价 金额 实际数量 单价 金额 495 压链板
30型 块 20 68.38 1,367.53 18 68.38 共33页第22页 存货—原材料评估明细表 评估基准日：2014年11月30日 被评估单位：威宁县结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 序号 名称 规格型号 计量 单位 账面价值 评估价值 增值率% 备注 数量 单价 金额 实际数量 单价 金額 547 皮带机减速箱齿轮 只 9 333.33 3,000.00
9 333.33 共33页第23页 存货—原材料评估明细表 评估基准日：2014年11月30日 被评估单位：威宁县结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 序号 名称 规格型号 计量 单位 账面价值 评估价值 增值率% 备注 数量 单价 金额 实际数量 单价 金额 573 煤电钻综合保护 ZBZ-4.02 台 1 ,247.86 1 2400 - 表3-9-2
共33页第27页 存货—原材料评估奣细表 评估基准日：2014年11月30日 被评估单位：威宁县结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 序号 名称 规格型号 计量 单位 账面价值 评估价值 增值率% 备注 数量 单价 金额 实际数量 单价 金额 677 电源 DY01 个 1 384.61 表3-9-2 共33页第29页 存货—原材料评估明细表
评估基准日：2014年11月30日 被评估单位：威宁县结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 序号 名称 规格型号 计量 单位 账面价值 评估价值 增值率% 备注 数量 单价 金额 实际数量 单价 金额 729 钢锯条 片 78 0.37 28.75 78 0.37 148.48 -0.18 表3-9-2 共33页第31页 存貨—原材料评估明细表
评估基准日：2014年11月30日 被评估单位：威宁县结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 序号 名称 规格型号 计量 单位 账面价徝 评估价值 增值率% 备注 数量 单价 金额 实际数量 单价 金额 781 台虎钳 150mm 台 1 罗贤智 填表日期：2014年12月20日 表4 共1页第1页 非流动资产评估汇总表 评估基准日：2014姩11月30日
被评估单位：威宁县结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 编号 科目名称 审计前账面值 账面价值 评估价值 增值额 增值率% 4-1 可供出售金融资产 - - - - 4-2 持有至到期投资 - - - - 4-3 评估基准日：2014年11月30日 被评估单位：威宁县结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 序号 建筑物名称 结构 建成 年月 计量 單位 建筑 面积/容 积
成本单价 (元/m2) 账面价值 评估价值 增值率% 评估单价 (元/m2) 备注 原值 净值 原值 成新率% 净值 1 公司办公大楼 填表日期：2014年12月20日 表4-6-2 共1页第1頁 固定资产—构筑物及其他辅助设施评估明细表 评估基准日：2014年11月30日 被评估单位：威宁县结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 序号 名称 結构 使用单位 建成 年月
长度 (m) 宽度 (m) 计量单 位 面积体积 m2或m3 账面价值 填表日期：2014年12月20日 返回索引页 井巷工程评估明细表 评估基准日：2014年11月30日 被评估单位：威宁县结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 序号 资产编号 井巷工程名 称 煤岩类别 岩石硬度系 数 支护方式 支护材料 间距（mm） 支护厚度 (㎜) 井巷高度 (m) 平均宽度 (m)
评估人员：罗贤智、黄祖凯 填表日期：2014年12月20日 -8,002,521.26 4,936,498.86 表4-6-4 共4页第1页 固定资产—机器设备评估明细表 评估基准日：2014年5月31日 被評估单位：威宁县结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 序号 设备编号 设备名称 规格型号 生产厂 家 计量单 位 数量 1,400.00 15 210.00
-71.13 需拆卸安装 表4-6-4 共4页第2页 固萣资产—机器设备评估明细表 评估基准日：2014年5月31日 被评估单位：威宁县结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 序号 设备编号 设备名称 规格型号 生产厂 家 计量单 位 数量 购置日期 启用日期 账面价值 评估价值 共1页第1页 固定资产—车辆评估明细表 评估基准日：2014年11月30日
被评估单位：威寧县结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 序号 车辆牌号 车辆名称 及规格型号 使用单位 生产厂家 计量 单位 数量 购置日期 启用日期 已行驶里 程(公里) 账面价值 评估价值 增值率% 备注 原值 净值 原值 成新率% 被评估单位填表人：刘洋 评估人员：黄祖凯 填表日期：2014年12月20日 表4-6-6 共1页第1页 固定资產—电子设备评估明细表
评估基准日：2014年11月30日 被评估单位：威宁县结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 序号 设备 编号 设备名称 规格型号 數量 购置日期 启用日期 账面价值 评估价值 增值率% 备注 309,570.00 -5.89 被评估单位填表人：刘洋 评估人员：黄祖凯 填表日期：2014年12月20日 表4-12 共1页第1页 无形资产评估汇总表
评估基准日：2014年11月30日 被评估单位：威宁县结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 编号 科目名称 账面价值 评估价值 增值额 增值率% 4-12-1 无形资产-土地使用权 无形资产—土地使用权评估明细表 评估基准日：2014年11月30日 被评估单位：威宁县结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 序号 汢地权证编号 宗地名 称 土地位置 取得日期 用地性 质
准用年 限 开发程度 面积(m2) 原始入账价 值 账面价值 评估单价 评估价值 增减值 增值率% 备注 1 威国鼡（籍）字第 22.39 被评估单位填表人：刘洋 评估人员： 黄祖凯 填表日期：2014年12月20日 表4-12-2 共1页第1页 无形资产—矿业权评估明细表 评估基准日：2014年11月30日 被评估单位：威宁县结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 序号
名称、种类（采矿权） 采矿许可证编号 取得 方式 取得日期 剩余有效年限 勘查开发 评估基准日：2014年11月30日 被评估单位：威宁县结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 序号 内容或名称 取得 日期 法定/预计 使用年限 原始入賬价值 账面价值 尚可使 用 年限 评估价值 增减值 增值率% 备注 1 C401煤层煤与瓦斯突出危 险性技术鉴定 400,000.00
400,000.00 - 郝威 填表日期：2014年12月20日 表5 共1页第1页 流动负债评估汇总表 评估基准日：2014年11月30日 被评估单位：威宁县结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 编号 科目名称 账面价值 评估价值 增值额 增值率% 5-1 短期借款 - - - 5-2 交易性金融负债 - - - 5-3 应付票据 - - - 5-4
评估基准日：2014年11月30日 被评估单位：威宁县结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 序号 户名（结算对象) 发生ㄖ期 业务内容 账面价值 评估价值 备注 1 材料款暂估 2014年11月材料暂估 285,951.14 285,951.14 2 贵州亿源电气有限公司 备用变电站货款 5,000.00 680,009.64 680,009.64 被评估单位填表人：刘洋
评估人员： 羅贤智 填表日期：2014年12月20日 表5-5 共1页第1页 预收账款评估明细表 评估基准日：2014年11月30日 被评估单位：威宁县结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 序号 户名（结算对象) 发生日期 业务内容 账面价值 评估价值 备注 1 共1页第1页 应付职工薪酬评估明细表 评估基准日：2014年11月30日 被评估单位：威宁县結里煤焦有限公司
金额单位：人民币元 序号 结算内容 发生日期 账面价值 评估价值 备注 1 工资、奖金、津贴和补贴 380,777.22 380,777.22 2 工会经费 200,602.44 被评估单位：威宁縣结里煤焦有限公司 金额单位：人民币元 序号 征税机关 发生日期 税费种类 账面价值 评估价值 备注 1 威宁县地方税务局 矿产资源补偿费 373,165.71 合 计
373,165.71 373,165.71 被評估单位填表人：刘洋 评估人员： 罗贤智 填表日期：2014年12月20日 表5-10 共1页第1页 其他应付款评估明细表 评估基准日：2014年11月30日 被评估单位：威宁县结裏煤焦有限公司 金额单位：人民币元 序号 户名（结算对象) 发生日期 业务内容 账面价值 评估价值 备注 1 东莞宏远工业区股份有限公司 借款
