关注证券之星官方微博：
量化交易是投资交易的未来
文/特约记者 沈秋莎“投资交易的未来是什么？”
“是量化交易（Quantitative Trading）！”这是华尔街资深交易员、量化交易公司WorldQuant的创始人伊戈尔?图利钦斯基（Igor?Tulchinsky）的回答。伊戈尔认为，通过研发大批的量化金融模型，使基金公司变身“全球工厂”，手握更多信息资源，从而在投资交易时，立足于不败之地。这就是未来的交易模式。量化交易不是“万能解药”WorldQuant直译便是“全球量化”。伊戈尔在创立公司之初，除了想建立自己的品牌，更想把全球化的量化分析这一金融理念融入到企业文化中，WorldQuant这个名字恰巧与公司的创办宗旨不谋而合。伊戈尔打趣地说道，好听又好记的名字都已陆续被其他金融公司“霸占”，只有“WorldQuant”依旧“待字闺中”。World Quant的历史，可以追溯到1995年，当时它由千禧合伙投资（Millenium Partners）分离出来，始创之时，除了千禧的资金和技术平台支持，便只有伊戈尔独当一面。企业发展到2007年时，已有30名员工了，此后不断发展壮大，现如今的员工总数在410至420人左右。WorldQuant在美国的纽约和康涅狄格州都有办公室，也是其在全球量化交易的总部，此外，公司还将基金管理的触角延伸至英国和新加坡。伊戈尔对记者说，这些国家的交易市场比较成熟，有着健全的市场管理机制。公司的金融模型研发部门也遍布海外，最早的分支机构于2006年在中国创建，随后以色列、印度、俄罗斯、越南、泰国的办公室也相继落成。而技术开发部门则主要集中在美国。当记者问起，为何把金融模型研发部门安排在海外时，伊戈尔表示，金融模型的研发需要非常高素质的人才，而人才的分布本就是全球化的，从统计分布的角度来说，纽约市不可能囊括世界上所有的人才。基金的管理几乎是每个对冲基金的命脉所在，伊戈尔告诉记者，WorldQuant只专注于量化金融交易。量化金融交易，顾名思义，是将金融交易的想法进行行为量化和数学公式化，根据相关的金融数据，比如价格、交易量等参数，进行建模，再将这些数据模型反演到历史金融数据中，参看它的表现如何，从而判断该模型在未来交易中的表现。整个交易都由计算机操作，完全自动化，不需要人为干预。而由于计算机程序本身强大的信息处理能力，量化交易可以应用到成千上万个交易对象中，也可在世界上任何一个交易场所进行交易。换言之，如果该模型在美国的金融市场中赚钱，它也可在量化后复制运用于其他国家的金融市场，亦可能产生良好的反响。较之于传统交易方式，它的交易范围更为宽广。此外，计算机还可过滤掉许多突发的情绪化因素，机械地按照既定的程序执行交易，从而能够做出更理性的决策。较之于量化金融交易，传统交易则更易受到情绪影响，大起大落的市场不免催生交易员大喜大悲的情绪，从而影响判断，且人的分析能力有限，只能对几个市场对象进行分析，大大降低了效率，缩小了交易范围。当然，量化金融交易也并非市场的“万能解药”。伊戈尔向记者解释道，并非所有的金融问题都可以用量化模型进行描述，比如偶然性事件犹如昙花一现，此后便销声匿迹，无迹可寻，这类情况，就无从用量化模型进行描述。又比方，散户投资者对某只股票看好或看空的心态，也无法用量化模型进行表述。在这类情况下，凭借交易员的经验操盘，往往能够做出更准确的判断，发挥出更好的效果。量化金融交易的重点，是分析以往的金融数据，摸出市场规律，并将市场参与者的理性行为量化成金融模型，以此挖掘市场的非理性行为进行套利。随着信息技术的发展，金融市场透明度日益提高，信息的传播速度更快，范围更广，因此，非理性现象的存续时间也越来越短，转瞬即逝，发掘的难度也随之提高，所以，未来的量化交易将越发地依赖于对大数据的分析处理和低延迟性的交易执行（low latency trading），这也是大多数对冲基金今后发展的重点。量化金融交易起始于30年前，在计算机开始广泛运用后不久，量化交易就已经形成最初的雏形了。起先，它只是在一个很小的范围通过交易经纪商得以应用，敢于“第一个吃螃蟹”的基金公司也只有寥寥数家。随着时间的流逝，量化金融交易以它独有的特性在市场展现其“捞金”实力后，越来越多的基金公司开始采纳这一交易新法，量化金融交易也变得炙手可热。但到了2007年8月，多家基金公司竟毫无预兆地出现了集体亏损，史称“量化崩盘”（Quant Meltdown）。究其原因，就是因众基金公司使用同一家或相似的第三方机构为其打造量化金融交易策略所致。由于策略皆出自一人之手，导致多家基金公司的量化交易策略看法相似，造成损失。多家基金公司在这场亏损中倒闭，侥幸逃过此劫的基金公司也及时改变策略，加强自身研发交易模型的能力，对资源进行重新整合，不再依赖第三方提供的交易模型，从而避免多个公司同时采用同一种交易策略，最大程度上扼制集体亏损的恶果。随后，美国金融市场也逐步恢复原有秩序，量化金融交易渐入佳境。不光是美国这样成熟的发达金融市场，量化金融交易在发展中国家也同样潜力无限。伊戈尔说，WorldQuant在很多发展中国家的市场里也进行量化交易。较之于发达国家，其市场的有效性更低，竞争的激烈程度也会平缓很多；对于基金公司而言，会有更多的机会应用量化模型来发掘市场参与者的非理性行为，并以此获利。另外，在发展中国家的金融市场，其交易量会相对小些，因此，只能将有限的资金投入到发展中国家的市场，从而避免对市场造成冲击。伊戈尔说，量化交易是今后的主流趋势，而中国市场也将成为量化交易的重镇。当记者问及，WorldQuant今后有无进军中国资产管理市场的计划时，伊戈尔笑着说：“一切皆有可能。”高频交易（High Frequency Trading）作为量化金融交易的一部分，已经在美国金融市场得到广泛运用。它是一种非常快速的自动化程序交易方式，比如，在一个交易场所买入一只股票，接着在不到半秒内在另一个交易场所抛售，通过微小的价格差来获利，因此，速度至关重要。本着对速度的极致追求，甚至有交易机构将自己的“服务器集群”安装到了离交易所近在咫尺的地方，以缩短交易指令通过光缆传送的时间。这种新概念的交易方式以速度制胜，但其风险也不容小觑。首先是操作上的风险，如果计算机程序上出现一个错误，在交易速度如此之快，交易量如此之大的情况下，会造成不可估量的损失。其次是资金上的风险，高频交易系统需要巨大资金的投入，如果在同一时刻，竞争对手投入更多的资金，制作出更强大、更快速的交易系统，也会造成会血本无归的窘境。日，美国股市“闪电崩盘”（Flash Crash）便是高频交易风险的集中体现。当日，道琼斯工业平均指数下跌近1000点，此后迅速回弹，当日收盘时报跌348点。基于种种风险，一些从事量化交易的基金公司对高频交易持谨慎态度。伊戈尔对记者说，WorldQuant目前并没有计划进行高频交易。其主因是他并未看到足够的商机，高频交易主要依靠高速地进出市场来获利，交易往往只依靠少数几个信号来进行决策，其交易执行速度比量化模型更具决定性作用，因此，这个领域也竞争激烈。或许，过去还有些许未被发掘的好机会，但如今高频交易的竞争已进入白热化阶段，并不适合一般量化模型（Alpha）的应用，因此在该领域投入大量的研究就得不偿失了，为更好地控制风险，WorldQuant并无打算从事高频交易。重中之重是人才WorldQuant采用扁平化管理模式。公司虽有一些经理和管理人员发挥基本的管理职能，但总体架构依然非常扁平。这样的企业模式既有赖于员工的高度自律，更受惠于优秀人才高度集中的企业模式。展望新的一年，伊戈尔说，WorldQuant 2015年计划的重中之重依旧是广纳贤才，并在现有基础上不断扩大公司规模，探索新的资金管理模式，降低管理成本。公司会去人才最集中的地方招募人才，立足现实，着眼未来，并达到让公司持续增长的目标。现今的金融公司的一切盈利都源于员工的想法和创造力。目前，WorldQuant美国总部的员工大多为名校博士。本着人才无国界的原则，WorldQuant的国际人才大多从中国、俄罗斯、以色列、印度等各国引进，公司为其办理美国的工作签证（H1-b），帮助国际人才获取绿卡，并实行海外轮换制度，让这些国际人才能够自由地游走于各国的办公室之间，领略异国文化。与此同时，公司还为其职员提供充分的自由度去选择自己感兴趣的岗位和工种，并为那些工作勤奋，极富创造力的员工提供优厚的福利待遇，以“绑住”华尔街精英们那颗“躁动不安”的心。此外，WorldQuant还通过一个基于网页的量化仿真系统WebSim，建立了一个虚拟研究中心（Virtual Research Center），这样公司就可以在世界上的任何一个角落招贤纳士，进一步拓展人力资源范围，增加效率，并降低管理成本。在WorldQuant，模型的开发是后期定量金融交易成败与否的关键。而中国已成为WorldQuant进行模型研究和开发颇为重要的一个点，其办公室分布在北京、上海和台北。北京的办公室筹建于2006年底，为获得最优质的人才，笔试、面试过程近乎严苛，通过各种竞赛和测试层层选拔。最后，WorldQuant从申请职位的2000人中，遴选出了5人，可谓千里挑一。目前，北京和上海两地的员工总人数在80人左右。伊戈尔说，中国是一个很大的国家，有着极大的增长潜力、丰富的劳动力资源和众多的优秀人才，中国员工也非常努力、勤奋、聪明。这也是他选择中国的原因。同印度和以色列等国的研究员一样，在中国办公室的研究员日以继夜地辛勤工作，基本只为同一目标，即，通过研究各类型的金融数据，来寻找量化模型 ――Alpha。简而言之，Alpha就是一种交易策略，研究员通过计算机程序将这种交易策略用量化模型的形式描述出来，之后，再将其应用到历史数据中进行反复演算，以验证这种模型是否可行，能否获利。一个好的Alpha模型堪比金融市场的点金术，弥足珍贵。为了更有效地寻找量化金融模型，伊戈尔和他的员工们还合著了一本名为《寻找量化金融模型Alpha》（Finding the Alpha）的书，从20到30个不同的角度来讨论如何探索和开发量化金融模型，以及其可行性。想法不断的伊戈尔结合其量化分析的经验，还打算出第二本书《非规则：新一代定量法》（The Un-Rules: Quant Laws for a New Generation），意在汇总所有的想法，取长补短，由于没有一个想法是完美的，博采众长才是交易王道。伊戈尔对记者说，他近期还打算再出第三本书，名为《止损》（Cutting the Loss），即，如果在交易时发现策略不佳，应该及时停止，亡羊补牢，为时未晚。但这种理念是否也能运用到生活中去，尚存在争议。开发出更多更好的交易模型――Alpha，并在全球开设更多的分支机构，扩大公司规模。伊戈尔表示，为达成这一系列目标，并无捷径可走，除了努力工作，还是努力工作。不平坦的创业之路伊戈尔出生于苏联，十一岁时，随父母避难来到美国。全家几经迁徙，最终定居在得克萨斯。伊戈尔的父亲是一个小提琴制作家，跟他的父亲不同，伊戈尔从小就对数学、金融以及计算机展露出浓厚的兴趣。他早年在得克萨斯大学奥斯汀分校（The University of Texas at Austin）获得了计算机专业的本科及硕士学位，接着去了AT&T的贝尔实验室从事科研工作。其后，又在宾夕法尼亚大学的沃顿商学院获得了MBA金融创业方向（MBA in Finance & Entrepreneurship）的硕士学位。正式创业前，伊戈尔先后从事过30多份工作，从牛排餐馆洗碗工到风险投资家。流年似水，这些工作都未能让他满意，进取坚韧的性格，令其不停地进行新的定位，审时度势，越挫越勇。到了1993年，抱着试一试的心态，伊戈尔加入了Timber Hill Brokerage，正式开始了交易员生涯。几年后，他进入了事业的春天，加盟千禧合伙投资，获得了独立施展自己开发的交易策略的机会，经过多年的磨砺和更多人的协助参与，最终，伊戈尔从千禧合伙投资分离出来，并在其41岁时，创立了自己的公司，WorldQuant。一切看似顺理成章，水到渠成。但其背后也蕴藏无数艰辛，冷暖自知。伊戈尔说，1998年时，整个金融市场非常萧条，几乎成为了量化金融的危机时代，曾有人劝他辞掉工作，调侃他的头发都要掉光了，但他还是坚持下来，成功通过了事业的瓶颈，并建立了自己的量化金融王国。令伊戈尔感到自豪的是，作为一个金融公司，WorldQuant不仅立足于投资获利，更能在自身获利的情况下，让更多的人分享到它的果实。WorldQuant慈善基金成立于2008年，一开始规模较小，后逐渐扩张。该基金主要针对各分公司所在国家的高校学生，目前覆盖国家有美国、中国和印度。学生可通过公司网站进行申请，经审核后，择优发放。记者发现，北京大学和上海交通大学的学生就曾获得WorldQuant慈善基金会提供的奖学金。如今，该基金会已有专人管理，并在发展壮大后，创办成立了WorldQuant大学。这也是世界上第一所提供免费量化金融（Quantitative Finance）网络硕士课程的大学。而对于那些刚走出校园，有志于投身金融行业的年轻人，伊戈尔给出的建议是，保持积极进取的心态，对想做的事情，努力追求，永不妥协，坚持不懈，终将成功。他进一步举例，许多年轻人有着很好的想法，却因没有真正地付诸行动而付之东流。成功没有捷径，只有努力进取，找到正确的切入点，将所有的想法付诸实践才能达成最终的梦想。
据新华社报道，中国经济年会今日于北京国际饭店会议中心举行，本次……
0102030405
新闻直通车
01020304050607080910
证券之星十大名博，直播室全天直播大盘、指导股市操作。……
郑重声明：以上内容与证券之星立场无关。证券之星发布此内容的目的在于传播更多信息，证券之星对其观点、判断保持中立，不保证该内容（包括但不限于文字、数据及图表）全部或者部分内容的准确性、真实性、完整性、有效性、及时性、原创性等。相关内容不对各位读者构成任何投资建议，据此操作，风险自担。股市有风险，投资需谨慎。
欢迎访问证券之星！请与我们联系 版权所有：Copyright & 1996-年　　节奏太重要了，散户找热点的方法就是翻涨幅榜吧？楼主说的找热点和不追高，这两点之间的矛盾如何处理？因为经常是发现热点时价已经有点高了。
　　坐等楼主精彩　　
　　大家早上好！　　
　　早上有点事情来晚了，马上来给大家更新！
　　@小城水乡
00:44:06　　节奏太重要了，散户找热点的方法就是翻涨幅榜吧？楼主说的找热点和不追高，这两点之间的矛盾如何处理？因为经常是发现热点时价已经有点高了。　　-----------------------------　　如果单纯靠翻涨幅榜来找热点，那太简单了，很多单日涨幅好的都是一日游行情，不追高也是相对的，热点需要找一个持续性相对好的板块，不一定要追涨龙头股，要找结构形态好的，同时又是近期可能爆发的热点。比如去年到今年年初的互联网+，去年的一带一路等。很多时候不是大家发现不了热点，而是拿不住热点！
　　@缠中之花
20:30:56　　今天上证指数 基本维持窄幅震荡。　　涨势比较好的是一些举牌概念。　　钛金板块 受涨价影响 表现不错。　　尾盘有一个消息 ，20家入驻科创板。张江高科，紫江企业等概念上涨。　　这些个股图形方面走势不错，可以适当关注一下。　　-----------------------------　　大家可以注意，昨天提到的这个热点，如果有心人是可以找到合适的买点的。没买上的就不要追高，等回落 有买点再来参与。哪怕是日内，大盘回落，而这些热点明显回调幅度低于大盘，就可以找机会参与。　　大盘目前深跌的可能性不大，日内回调，就逐步找热点布局仓位。
　　盘面目前冲高回落，前期3678的高点 依然没有触及，目前来说依然维持震荡走势，仓位依然　　不宜过重，关键要看冲击3678一线大盘的表现，如果明显冲高乏力，可能会继续回调3600一　　线获得支撑。
　　盘面震荡，那么我们来说说 震荡、盘整与降低成本　　1.震荡是好事，震荡正是短差最好的机会，对于节奏好的人，越震荡成本越低，最好天天　　震。先卖后买，先买后卖，根据向下向上段的节奏来，这是市场考验的机会。技术好的，　　见到震荡就高兴，成本又可以降下来；否则就是坐电梯，上上下下享受。　　2.大盘震荡，有些个股反而会大幅上涨，个股就按个股走势看，在这种震荡中，充分利用　　本ID的理论来操作，是一个最好的选择。　　3.盘整总占居大多数的交易时间，不会利用盘整，基本还是属于不入流的。在盘整中，绝　　对不能小看小级别的背驰，特别是那种离开中产生的背驰，。　　4.盘整背驰一定要防止变成第三类买卖点，这要配合大级别综合看。例如一个30分钟上的　　下跌刚开始破位，那5分钟上的盘整背驰就转化为第三类卖点的几率就99%了。所以这种盘　　整背驰，一般都没必要参与。如果30分钟是刚开始上涨的，5分钟向下的盘整背驰反而是　　一个好的买点了。
　　5.对小资金来说，最重要的就是不能参与太长时间的盘整。技术上，三角整理已经接近尾声，但这种图形，如果是本ID坐庄，一定狠狠往下跳水洗一次盘，把所有人都洗出来，再反手往上。　　6.盘整就要敢抛敢买，一旦出现第三类卖点进入破位急跌，就要等跌透，有一点级别的背驰再进入，这样才能既避开下跌，又不浪费盘整的震荡机会。　　7.一个周线中枢的形成，怎么都弄好几个月，你完全可以回家抱孩子去。但真正的杀手，盘整就是天堂，盘整往往能创造比上涨更大的利润，抛了可以买回来，而且可以自如地在各板块中活动，但能达到这种境界，必须刻苦的学习与训练。　　8.不要当死多，要充分利用自己可以把握的级别震荡去减低成本。死多，最后往往就是上上下下坐电梯，没意义。　　9.在震荡中，要注意千万别追高。操作上一定要记住，只要是赚钱卖的，就无所谓对错，这么多股票，总能找到股票有更好的买点，没必要一棵树吊死。
　　再来说一下 买点和卖点
　　有什么不明白的 大家可以多交流！！　　目前重个股 轻大盘，如果这样的行情，你手里捏着垃圾股，那么年底的小红包 你肯定会错过！
　　1.买点和卖点是有级别的，日线上的第一类买点，可能两年才出现一次，而5分钟上的，可能两天就出现一次。如果你按30分钟线操作，就看30分钟图就完了，和收盘有什么关系？　　2.一个最基本的原则就是，在某级别买点买的，就在某级别的卖点卖。买了股票，就一定要从买点一直持有到至少是同级别的第一卖点。除非你的短线技术特别好，否则就不要乱动，没必要为券商打工。只要不追高,严格按买点买入,不会有大问题的.如果你是在日线级别买的，那么30分钟的调整基本可以不看。当然，如果你时间充裕，可以按照30分钟的卖点来打短差，在30分钟的卖点出，30分钟的买点回补。　　3.站在周线的角度，一个漂亮的第一类买点与第二类买点相组合的，都应该持有。什么时候加速？就是在周线、或至少在日线上出现第三类买点，然后就进入加速。
　　4.买点并不一定是一个点，一个价位，级别越大的，可以容忍的区间越大，大级别的买点买入后等待较大级别卖点的出现，卖点没出现的，就持有。卖点卖了，就等着跌出买点再进去，把中线有潜力的股票当成自选，不断的反复操作。　　5.下跌的2-3个中枢之后你考虑的应该是买点，上涨的2-3中枢之后你考虑的应该是卖点。比较安全的原则就是把操作级别放大，因为这样才有足够的时间和空间让你面对一些走势的变化。“在区间下探失败时买，这才是最好的买点”。　　6.选股票要找好买点，在牛市里，第三类买点的爆发力是最强的，例如日线上的，如果实在找不到，就找30分钟上的。你可以把一些有潜力的板块，价位不高的，周线还没拉升当成自选，弄个100、几十只的，然后每天在这些股票里选买点，这样就不会太累了。节奏弄好了，基本可以达到出了马上又可以买别的地步，这样资金利用率就高的，散户资金不大，就要发挥优势，没必要参与大级别的调整。把已经走坏的挑出你的股票池，不断换入有潜力的新板块，这样不断下去，一定会有大成果的。
　　楼主，早上好！能帮忙看看001896么？谢谢啦！
　　中午 吃饭了，任何帖子里的联系方式大家都不要相信，不要被骗子把你的智商压制了。　　楼上有两位朋友的问题 我下午开盘再来解答。　　谢谢各位的支持
　　@春天香香侠
11:41:23　　楼主，早上好！能帮忙看看001896么？谢谢啦！　　-----------------------------　　001896 这只股 整体来说根据缠论的理论，并不具备明显的买卖点，前期 5分钟中枢，一个离开段之后，回落跌破中枢上沿14.2附近，就应该离场，目前在走一个5分钟扩展，形成30分钟中枢的过程中，简单来说，就是震荡，并未出现明显行情，如果跌破日内低点，建议离场。
　　回答 开心999朋友的问题　　000723 今天早上 10:55 跌穿5分钟中枢，就应该是个明显的3卖，所以这个时候，下午预计还要走一个向下的线段，不建议过分持有，设好止损点。　　金岭矿业，这个图形就是一个标准的3买，只要不跌破9.31，之上回调出现5分钟的底背就可以参与，如果有持仓，不破9.31 继续持有。
　　说下大盘，大盘下午开盘之后震荡回落，早间也说过了，关键看3678附近能否突破，以及突破的动能，今天在证券板块强势的情况下，依然未能摸到3678，短期依然处于震荡区间，不宜过分建仓或加仓。
　　继续来说 买卖点　　7.要找日线的第三类买点就看一个30分钟的回抽，而该回抽低点，就看5分钟的背弛，必须三个级别共同来才可以。第三类买点一定要等到次级别的背驰或双次回拉确认。日线的第三类买点至少是一个30分钟的回拉，不可能是一天完成的。一般第三类买点突破，都有至少20%以上的涨幅，各位等30分钟背弛就出来，换别的第三类买点的，这样来回几次，资金利用率就高了。　　8.买股票一定要分清楚买卖点，在长线买点介入，然后根据中线震荡把成本降低为0然后继续增加筹码，先把筹码弄到手，然后根据震荡把成本降低，这样，什么时候介入问题都不大。　　9.所有买点，归根结底都是第一类买点，要找第二、三类，其精确的，都要下次级别以下找第一类。第三类买点，一定要在第一个中枢后效果最好。
　　10.第三类买点最有效的，就是最底部那个中枢所产生的，因为即使变成较大的中枢，问题也不大。而在日线上出现第二个以上中枢时，就别用什么第三类买点了。那时候完全可以用低级别的第一类买点找到中枢震荡的低点。特别是第二次下探的低点。　　11.所有买点都肯定是调整时出现的.一个30分钟的买点到卖点所产生的利润，比日线启动初期要大多了。对于日线上的第三类买点，只要一个30分钟级别的回抽不破日线中枢就可以了.标准的第三类买点产生的上扬，怎么都该等到次级别的背弛卖点出来才走。要养成好习惯，别荡两下就晕了。
　　顶楼主，请问楼主的消息来源 是来自财经大网站，还是买的收费消息？
　　@小城水乡
13:32:51　　顶楼主，请问楼主的消息来源 是来自财经大网站，还是买的收费消息？　　-----------------------------　　能收费买到的消息，那还是消息吗？其实所谓的消息都是马后炮，职业炒客，甚至大家经常说的庄家，如果能买到哪怕提前几分钟的消息，那么天天等着消息就可以赚钱了。所以不要迷信市场上所谓的内幕或者消息，那都不是散户应该相信的东西。
　　包括一些 所谓大投资机构给投资者的研报，往往也透露着阴谋。　　高盛就是最爱做这种事情的，唱多 做空 唱空 做多。　　昨天又看到一则消息，高盛给投资者连续第三次发研报说原油会跌倒20左右。　　你要完全相信，你就输了，基本面只能作为参考，更多的还是结合图形，图形也会存在骗线，但毕竟这玩意比消息靠谱的多。
　　买卖点说完了，和大家讲一下大家经常用到的macd。　　我不知道大家是如何运用macd的，毕竟macd是一个滞后指标，但这个指标是判断背驰的一个很关键也非常有用的指标。
　　楼主说的这个高抛低吸感觉对于散户来说掌握太难了，能够抓住中线日线级别的上涨已经是很高兴了啊
　　MACD与背驰　　1. 如果庄家边拉边出，走势上自然留下痕迹，就是背驰。注意，背弛了并不是说就跌个没完了，只要次级别再出现买点，就又涨回去。如果30分钟或日线在一个明确的上涨初期时，那5分钟的背驰当然不可能制造太大的回挡。创新高或新低才有背驰或盘整背驰的可能。未创新高的情况，其实可以按中枢震荡的方式去看。　　2.缠中说缠的MACD定律：第一类买点都是在0轴之下背驰形成的，第二类买点都是第一次上0轴后回抽确认形成的；卖点的情况就反过来
　　@小城水乡
13:51:26　　楼主说的这个高抛低吸感觉对于散户来说掌握太难了，能够抓住中线日线级别的上涨已经是很高兴了啊　　-----------------------------　　你说的很对，散户应该在绝大多数的时候，做中长线，但往往很多时候散户管不住自己的手，拿不住自己手里的单，学着做T,这套理论只是一种操作手法，可以运用在不同的操作级别上，讲这些主要目的就是告诉大家，在合适的点位去买、卖，而不是盲目追涨杀跌。
　　券商暴动，中信证券强势封板。
　　3.第一次大洗盘让MACD日线第一次回拉0轴后一定要买回来，就算是背驰的情况，还有创新高的机会，而且还存在不背驰的情况，那就厉害了　　4.大级别上，如果你要用MACD来辅助判断，那至少需要MACD回抽0轴附近后，再上去产生背驰才是真的。刚从0轴上来，不存在的背驰的问题；真正的背弛，一般都要先回抽0轴，然后再上造成的。回抽0轴可以破0轴，但不能太深，一般都在0轴附近.　　5.如果用MACD来辅助看，拉回0轴后再上去，都可以先看成是进入背驰段，例如现在大盘的日线上，但最后是否黄白线创新高，在刚走的时候是不可能知道的，然后就要看小级别的结构，如果小级别的走势特别强，使得黄白线创出新高，那就不存在背驰的问题了。
　　6.一般最有效的背离是这样发生的：黄白线回到0轴附近再上去，股价新高而两线以及柱子都不新高。　　7.
黄白线创新高一般都不会是本级别的背驰。注意，背驰是要看前后级别的走势的。不是光看一个级别就可以。5分钟黄白线大幅新高，怎么会有背驰？要背驰，首先要黄白线再回抽一次0轴，然后黄白线不创新高，且柱子面积又小了。
　　操作策略　　1.任何时候,都要集中兵力,而且要有机动的资金. 然后用机动的资金不断弄短差把成本降低,这才是最安全的弄法.　　2.任何时候都不应该追高，应该选择好买卖点，特别对于散户来说，否则，一个小的震荡就足以出问题。激烈冲高的时候一定要看好卖点，先出来，否则一下调整很大，等于上下白折腾就没意思了。　　3.卖点出来后，唯一需要关心的就是什么时候出现买点。不要对股票有感情，只对买卖点有感情就可以了。一个30分钟的买点，怎么都比1分钟的有吸引力，对于小资金，这点更重要。关键是先找到大一点级别的背驰段，然后再用小级别的背驰来找精确买点，这才是有用的。最好就是在30分钟的背驰段用5分钟找买点，短线这样就比较安全了。
　　4.一个股票如果突然上涨50%后，先把仓位减掉一半，然后无论上下都无所谓了，下来一补再上去，再出掉，成本可能就快负数了。　　5.在别人热情的时候我们要走开，在别人抛弃的时候我们要捡起来。这就是最重要的操作策略。只是买入的时点很重要。　　6.在一个大级别买点买入后持有到大级别的卖点，怎么都应该是30分钟以上的。至于中枢震荡中的短差，那是一个高难度的活动，至于趋势中时，根本就不存在做差价的可能，趋势中，唯一需要干的就是等待背驰。注意，上面说的，都是在你的操作级别的意义上。
　　7.注意，最好选择周线刚脱离底部的股票，特别那些技术不好的，就算判断错误，也有改正的时候。只要盘整足够，重新有启动迹象的，都可以关注。　　8.技术不好，可以把操作级别扩大为30分钟以上、甚至是日线的，这样，一个月也就操作一两次。股票操作中最大的毛病就是用一个超短线的买点去期待一个超长线的卖点。　　9.低级图上用中枢、走势类型。高级图上用分型，线段，等于有两套有用的工具去分析同一走势，这是天大的好事。
　　@缠中之花
20:45:11　　广告比较烦人。。　　我继续来说。　　按照缠论的分析　　目前 已经形成两个一分钟中枢，今天回调不破3580，就是一个标准的3买，明天大概率 摸高点，走一个1分钟离开段。　　但摸高点之后，大家一定要记住，如果力量衰竭，会回调形成一个来构建一个五分钟中枢，五分钟中枢构建完成之后，　　才会形成一个继续的上涨。　　那么操作上，明天不宜追高，针对个股，尤其是前期连续上涨几天的个股，一定不能追高。　　......　　-----------------------------　　昨天对于大盘的分析 基本是到位的，摸高点 ，成交量并未明显放大，然后回调
　　10.对于散户，根本没必须长期持有一只股票，那是大资金没办法的办法。对于散户，如果通道畅通的，最快的方法就是用第三类买点去操作，杀完一只继续一只，不断干下去，不参与任何的中枢震荡，只搞最强势的这才是散户该干的事情。持有到背驰卖点，然后坚决走人，等待新的买点。　　11.本ID所有介入的股票都不会走的，但一定会用震荡减低成本到0后继续增加筹码。本ID介入一只股票，都是要至少持有两年以上的，甚至是天长地久，想快，就学好第三类买点，那是最快的。　　12.长期投资，就是要在大级别买点介入，例如年线、季线、月线的买点，然后一直持有到大级别卖点再卖，这才是真正的长期投资。
　　楼主您好，想请教一下龙星化工这个票，麻烦您用缠论帮助分析一下
　　我没有群，没有群，没有群，重要的事情说三遍　　
　　楼主你好
能不能举几个例子
发几张图片
在5分钟或 30 分钟的买点位好
在近期 哪个地方 出现过5分钟 和 30 分钟的 买
　　大家晚上好！！先来回答大家问题，然后就今天大盘 给出相应的分析！
　　@清风照影来
17:08:40　　楼主您好，想请教一下龙星化工这个票，麻烦您用缠论帮助分析一下　　-----------------------------　　　　这支票 30分钟3买是比较明显的，30分钟上涨线段，目前走一个5分钟回调线段，如果不破15.57，就是一个标准的30分钟3买，如果你现在有持仓，那么破15.57 建议出局，如果没有破，继续持有，回调到15.57附近，后续还有拉高
　　@现代金属
19:30:32　　如
在近期 哪个地方 出现过5分钟 和 30 分钟的 买
谢谢　　-----------------------------　　30分钟暂时没有买卖点，5分钟图如下，应该可以明白　　
　　再来分析一下今天的大盘。　　今天大盘基本符合预期，摸高点之后，5分钟形成背驰，之后形成下跌，昨天也提到了，这里　　不建议建仓或者加仓，而是逢高减仓。　　
　　明天的操作策略依然比较明显，因为今天是明显的1分钟第三个中枢离开段的回落，指数回到　　第三个中枢，明日如果不能打出新高，那么继续回落，走一个反趋势或者走一个5分钟级别的　　中枢都是有可能的，所以明日冲高如果幅度不强，5分钟形成背驰的时候，就可以逢高减仓，　　总之目前这段行情，尽量不要追高参与。
　　大家有问题可以交流，晚间要复盘，如果没问题，可能不会给大家发一些操作心得，大家有　　问题 我看到会第一时间回答！
感谢楼主的精彩分析
　　不客气。希望更多的朋友看到　　
　　楼主千万别弃楼啊～我一直在看～只是我是新韭菜，有些高深专业的术语看不懂！但仍感觉受益匪浅！除了技术流外，也希望能有幸听听楼主这些年来炒股的心路历程，毕竟心态也很重要！楼主加油！　　
　　没发出去么？　　
　　大家早上好！！
　　@筐如大海
00:22:22　　楼主千万别弃楼啊～我一直在看～只是我是新韭菜，有些高深专业的术语看不懂！但仍感觉受益匪浅！除了技术流外，也希望能有幸听听楼主这些年来炒股的心路历程，毕竟心态也很重要！楼主加油！　　-----------------------------　　谢谢 支持！
　　@缠中之花
20:28:07　　明天的操作策略依然比较明显，因为今天是明显的1分钟第三个中枢离开段的回落，指数回到　　第三个中枢，明日如果不能打出新高，那么继续回落，走一个反趋势或者走一个5分钟级别的　　中枢都是有可能的，所以明日冲高如果幅度不强，5分钟形成背驰的时候，就可以逢高减仓，　　总之目前这段行情，尽量不要追高参与。　　-----------------------------　　盘面跳水，符合昨天分析。
　　目前指数打到前一个中枢上沿，有所企稳，关注这一线的表现，　　究竟是形成一个5分钟中枢，还是反向趋势，我们拭目以待。　　如果下午尾盘能够收在前一个中枢上沿，可以考虑轻仓介入强势品种，仓位控制在20%左右。
　　目前依然观望，昨天也提过了，今日减仓为主。　　这就是节奏，不知道大家把握了吗？
　　大家问问题，尽量用回复，不要用评论，有时候我评论看不见！
　　最近尽量还是多看少动，发现很多朋友，没有把握大盘的走势。仔细看一下 我每天对大盘的分析。
　　楼主千万别弃楼啊～我一直在看～只是我是新韭菜，有些高深专业的术语看不懂！但仍感觉受益匪浅！除了技术流外，也希望能有幸听听楼主这些年来炒股的心路历程，毕竟心态也很重要！楼主加油！　　
　　大家下午好，开盘了！
　　有朋友让我说股票操作的心路历程。　　就说说去年10月份到今年的经历吧。
　　去年9月圈内的朋友说，股市都在讨论股市应该会有起色了。　　本来我对于中国A股的操作机制是极其不感冒的，因为太死板。　　T+1，单向操作，有内幕操作，这是一个不太公平的操作市场。　　所以刚开始也没太在意，那个时候圈内的朋友很多是一些老股民，他们撤了一部分期货的资金，进入股市，而我没有，我直接丢了一手股指期货的多单在期货账号里。
　　后来股市确实是在涨，我的股指期货很容易赚了大几万，毕竟一个点300块。　　慢慢的 ，讨论股票的人越来越多，圈子里很多做商品期货的人都腾出资金来操作股票。　　我也就拿了20多万，重新开了个账户开始了我的股市之旅！
　　因为今年10月是抗战胜利70周年，我就选择了军工板块来操作。　　中国人近代备受外强凌辱，所以军事强国之路我认为是近几年都会热门的题材。　　根据缠论的结构体系，我选择了中航飞机（000768）在16块左右的时候进入。　　因为那个时候主要精力还是在商品期货上，我进去之后就没怎么管。　　还有一个题材，就是券商，那个时候想，如果真的是有一波牛市，那么券商概念是不得不做的。　　于是选择了中信证券（600030），15.5附近进入。
　　中信证券 我一直拿到今年的一月份 ，涨到了35之上才抛，为什么？　　根本就没有卖点，我做中长线，日线20均没有破，同时没有任何顶背的迹象，我为什么要走，　　直到1月7号出现macd的明显背离，后面连续两根阴线，我就走人了。
　　呵呵 还是没人看 我就歇会了。。
　　在看啊，大盘上窜下跳，看盘让人为难的很！
　　@小城水乡
14:42:50　　在看啊，大盘上窜下跳，看盘让人为难的很！　　-----------------------------　　其实今天的底看起来是很明显的，不过还还是犹豫了一下 ，没有加仓，。5分钟背驰 相当明显
　　其实我看到大盘指数打到了20日和30日附近时，也知道跌不动了。权重里的银行，保险和两油这些合起来看，知道大盘没法大跌
　　上午卖新能泰山，刚才买獐子岛，卖绿的是担心大盘破位个股有风险，买红是因为大盘长下影下探中期均浅还缩量，后面又要涨，这样频繁操作累人的很，还赚不到什么钱，真缺少稳定感。
　　现在买股都不敢追高位的股，其实有些我是能够看出来较大概率要涨的，不过太恐高了，炒股多年，胆心越炒越小，水平进步好慢，感觉还未真正入门，佩服楼主这样已经稳定盈利的高手。
　　楼主09年入市，几年下来就能够稳定盈利，可以讲讲是如何学习和提高的么？谢谢了哈
　　呵呵 感谢小城水乡的支持 ，今天是平安夜，事情比较多，明天有时间来说。　　祝大家圣诞快乐！！
　　祝楼主圣诞节快乐！　　
　　好的，祝楼主圣诞快乐。
使用“←”“→”快捷翻页
<span class="count" title="
<span class="count" title="
请遵守言论规则，不得违反国家法律法规回复(Ctrl+Enter)